Dywidenda bez WHT mimo braku „efektywnego opodatkowania”

Korzystanie przez odbiorcę dywidendy ze zwolnień przedmiotowych w podatku dochodowym – także w odniesieniu do tej konkretnej płatności – nie wyklucza możliwości zastosowania przez polskiego płatnika zwolnienia z podatku u źródła.

Tak orzekł Naczelny Sąd Administracyjny w wyroku z 30 maja 2025 r. (II FSK 1489/24).

Polska spółka „B” S.A. wypłaciła dywidendę do podmiotu powiązanego, pobierając przy tym zryczałtowany podatek dochodowy od osób prawnych, o którym mowa w art. 22 ust. 1 ustawy o CIT (podatek u źródła, WHT). Podmiot uzyskujący dywidendę („C” B.V.) był zgodnie z certyfikatem rezydencji wystawionym przez niderlandzkie organy podatkowe rezydentem podatkowym Holandii, podlegającym tam opodatkowaniu od całości dochodów, niezależnie od miejsca ich osiągania (brak zwolnienia podmiotowego). Holenderska spółka prowadziła rzeczywistą działalność operacyjną (m.in. usługi medialne, fakturowanie, reklama) oraz dysponowała odpowiednim zapleczem (ok. 100 pracowników, biuro), umożliwiającym swobodne zarządzanie środkami z dywidendy.

W ocenie organu podatkowego „C” B.V. była rzeczywistym właścicielem dywidendy otrzymanej od polskiej spółki, natomiast uchybiła warunkowi efektywnego opodatkowania wynikającego z art. 22 ust. 4 pkt 4 ustawy o CIT. Dochód uzyskany przez „C” B.V. z tytułu dywidendy wypłaconej przez polską spółkę zależną w rzeczywistości nie podlegał efektywnemu...