Jak planować inwestycje w złoto – konsekwencje podatkowe

W czasach niepewności gospodarczej, inflacji i zmienności rynków złoto oraz inne metale szlachetne cieszą się rosnącym zainteresowaniem. Postrzegane jako „bezpieczna przystań”, przyciągają zarówno doświadczonych inwestorów, jak i osoby, które dopiero zaczynają swoją przygodę z inwestowaniem.

Oprócz zmienności cen, kluczowym elementem wpływającym na ostateczną stopę zwrotu są konsekwencje podatkowe. Znajomość zasad opodatkowania pozwala podejmować świadome decyzje i unikać kosztownych błędów.

1. Rodzaje inwestycji w złoto – co wybrać?

Decyzja o formie inwestycji ma istotne znaczenie dla sposobu opodatkowania. Złoto inwestycyjne obejmuje sztabki, płytki oraz monety bulionowe spełniające określone normy – na przykład sztabki o próbie minimum 995 tysięcznych lub monety wybite po 1800 roku o próbie minimum 900 tysięcznych. Główną zaletą tej formy jest fakt, że zakup odbywa się bez dodatkowych obciążeń VAT, co pozwala uniknąć podwyższonych kosztów.

Złoto użytkowe, do którego zalicza się m.in. biżuteria, monety kolekcjonerskie czy sztabki o niższej próbie, obciążone jest natomiast standardową stawką VAT wynoszącą 23 proc., co przekłada się na wyższą cenę nabycia. Osoby kierujące się walorami estetycznymi lub użytkowymi muszą pamiętać, że wyższe koszty podatkowe mogą negatywnie wpłynąć na rentowność, szczególnie przy krótkoterminowych inwestycjach.

Alternatywnie, inwestorzy mogą zdecydować się na instrumenty finansowe – takie jak ETF-y, certyfikaty czy kontrakty terminowe – lub na zakup akcji spółek wydobywczych. Te inwestycje umożliwiają ekspozycję na cenę złota, a dochody z nich są opodatkowane według stawek dla...