Inwestycje zagraniczne fundacji rodzinnej: aspekty prawne i podatkowe

Transgraniczne inwestycje fundacji rodzinnej generują wiele problemów prawnych i podatkowych i wymagają kompleksowej analizy nie tylko na podstawie polskich przepisów.

Wejście w życie ustawy o fundacji rodzinnej otworzyło nowy rozdział w planowaniu sukcesyjnym i strukturyzowaniu majątku prywatnego. Nie tylko z uwagi na właściwie nieograniczone możliwości dywersyfikacji majątku fundacji pomiędzy poszczególne (dozwolone dla fundacji) klasy aktywów, ale także – jego dywersyfikacji geograficznej. Ma to niebagatelne znaczenie, ponieważ zwykle zamysłem fundatorów jest, by zakładane przez nich fundacje działały przez pokolenia – a w takim przypadku samo inwestowanie na rosnącym co prawda i coraz ciekawszym produktowo krajowym rynku może okazać się niewystarczające, by sprostać wyzwaniu ciągłego powiększania majątku. Kolejna sprawa to samo bezpieczeństwo inwestowania – tu oparcie się na gospodarczo i geopolitycznie różnych strefach jest po prostu strategicznym minimalizowaniem ryzyka.

Transgraniczny charakter inwestycji rodzi szereg zagadnień prawnych i podatkowych, wymagających kompleksowej analizy nie tylko na gruncie prawa polskiego, ale też prawa obowiązującego w innych krajach, ponieważ inwestycje zagraniczne fundacji rodzinnych mogą potencjalnie prowadzić do opodatkowania w państwie źródła przychodu. W tym kontekście kluczowe znaczenie mają umowy o unikaniu podwójnego opodatkowania zawarte przez Polskę oraz praktyka zagranicznych organów podatkowych. Istotny jest też charakter dochodu otrzymywanego przez fundację rodzinną – dywidenda,...