![[?]](https://static.presspublica.pl/web/rp/img/cookies/Qmark.png)
Wysokie zyski to rzadkość
Ten rok, a zwłaszcza drugie półrocze, może być słabszy dla obligacji skarbowych, a lepszy dla akcji.
jan Morbiato
Końcówka ubiegłego roku miała być dla klientów firm asset management emocjonująca. Eksperci przewidywali, że na warszawskiej giełdzie zagości hossa. Jednocześnie nadal miały drożeć polskie obligacje skarbowe. Najlepsze portfele akcyjne miały zyskać przez rok ok. 9–10 proc., a więc tyle samo co strategie oparte na papierach dłużnych.
Rzeczywistość okazała się inna. Zarządzający, którzy w drugiej połowie roku przygotowywali portfele do nadchodzącej hossy na GPW, przeliczyli się, przynajmniej w rocznym rozrachunku. O tym, jak bardzo, świadczy przykład (nieodosobniony) Strategii Akcyjnej mWealth Management. Do końca trzeciego kwartału była ona prawie 6 proc. na plusie, zajmując drugie miejsce w grupie portfeli inwestujących na giełdzie. Niestety, po czwartym kwartale zamiast zysku była już 13,6-proc. strata.
Ostatecznie w kategorii portfeli giełdowych najlepszy wynik, niecałe 3...
Archiwum Rzeczpospolitej to wygodna wyszukiwarka archiwalnych tekstów opublikowanych na łamach dziennika od 1993 roku. Unikalne źródło wiedzy o Polsce i świecie, wzbogacone o perspektywę ekonomiczną i prawną.
Ponad milion tekstów w jednym miejscu.
Zamów dostęp do pełnego Archiwum "Rzeczpospolitej"
ZamówUnikalna oferta
